Pourquoi Capshan
La plupart des outils d’épargne s’adressent à ceux qui ont déjà un patrimoine. Capshan vise l’inverse : les personnes qui disposent d’une capacité d’épargne modeste mais régulière, et qui ne savent pas par où commencer.
Le nom vient de 山, shān, le caractère chinois qui signifie la montagne. Gravir cette montagne demande de la méthode, un rythme tenable et la capacité de ne pas céder à la panique quand le temps se gâte. L’investissement fonctionne exactement de la même manière.
Ce que fait l’outil
Capshan établit un profil d’investisseur à partir de trente questions portant sur le comportement face au risque, la situation familiale, la capacité d’épargne, la fiscalité, le style de gestion, les valeurs et la prévoyance.
De ce profil et de votre tranche d’âge découle une allocation d’actifs : la répartition recommandée entre liquidités, fonds en euros, obligations, actions et supports de diversification. Cette allocation est ensuite traduite en montants mensuels concrets.
Chaque poche renvoie à une fiche expliquant l’actif concerné, et à l’enveloppe fiscale la plus adaptée pour le détenir.
Ce que l’outil ne fait pas
Capshan ne vend aucun produit, ne perçoit aucune commission et ne recommande aucun établissement. Il ne collecte aucune donnée : les réponses au questionnaire restent dans votre navigateur et disparaissent si vous videz son cache.
Il ne remplace pas un conseiller. Une situation patrimoniale réelle comporte des éléments qu’un questionnaire ne peut pas capter : un projet immobilier, une transmission, une exposition professionnelle, une contrainte de trésorerie.
La règle de prudence
Un mécanisme mérite d’être signalé. Si vos réponses révèlent des réactions de panique répétées (vendre après une baisse, consulter ses placements tous les jours, arrêter d’investir après une perte), le profil est automatiquement plafonné, quel que soit le score obtenu par ailleurs.
La raison est simple : une allocation n’a de valeur que si elle est tenue. Une allocation théoriquement performante mais abandonnée à la première baisse produit un résultat inférieur à une allocation prudente maintenue dans la durée.